Olie stijgt, aandelen dalen door conflict in het Midden-Oosten: markten sluiten zich aan

De olieprijs steeg met meer dan 5% nadat de verrassingsaanval van Hamas op Israël de vrees voor een breder conflict deed rijzen. Beleggers mijden traditioneel risicovolle activa zoals aandelen en kochten in plaats daarvan goud, obligaties en de dollar.

West Texas Intermediate klom voorbij de $87 per vat, terwijl Brent $89 bereikte, terwijl traders zich schrap zetten voor een mogelijke escalatie die een aanbodschok zou kunnen veroorzaken. De VS zeiden dat het oorlogsschepen stuurde en de Wall Street Journal meldde dat Iraanse veiligheidsfunctionarissen hielpen bij het plannen van de aanval.

De geopolitieke onzekerheid zorgde ervoor dat de dollar steeg ten opzichte van de euro en het pond, terwijl de yen – een andere populaire haven – ook sterker werd. Amerikaanse aandelenfutures daalden en die voor staatsobligaties stegen voordat de winsten op de duurdere ruwe olie uiteindelijk de inflatie zouden aanwakkeren. Goud won maar liefst 1,2%.

“De gebeurtenissen van het afgelopen weekend destabiliseren duidelijk de regio”, zegt Kyle Rodda, senior marktanalist bij Capital.com. “Uiteindelijk hebben deze gebeurtenissen meestal slechts een kortetermijneffect op de financiële markten, en het is waarschijnlijk dat dit keer hetzelfde zal zijn. Beleggers kunnen een paar dagen zenuwachtig zijn totdat de risico’s op escalatie duidelijk zijn afgenomen.”

De Bank of Israel zei dat zij maar liefst 30 miljard dollar aan deviezen zal verkopen, en tot 15 miljard dollar zal uitbreiden via ruilmechanismen om de markten te ondersteunen. De sikkel daalde naar de zwakste in zeven jaar toen de gevechten een derde dag ingingen.

De gevolgen van de aanvallen weergalmden zondag op de markten in het Midden-Oosten, waardoor de aandelen daalden. De belangrijkste aandelenindexen in de regio daalden, aangevoerd door een daling van de Israëlische TA-35 aandelenindex, die het grootste verlies in meer dan drie jaar noteerde, met een daling van 6,5%.

Hoewel de laatste gebeurtenissen geen onmiddellijke bedreiging vormen voor de oliestromen, zijn traders bezorgd dat het een proxy-oorlog zou kunnen worden. Iran is zowel een belangrijke olieproducent als een voorstander van Hamas. Elke vergelding tegen Teheran kan de doorgang van schepen door de Straat van Hormuz in gevaar brengen, een essentieel kanaal dat Iran eerder heeft gedreigd te sluiten.

China gaat weer open

Een peiling van de Aziatische aandelen veranderde weinig, waarbij energieaandelen stegen als gevolg van de hoge olieprijzen. De S&P 500 was vrijdag 1,2% gestegen, waarmee een verliesreeks van vier weken werd doorbroken.

Aandelen op het Chinese vasteland daalden echter toen de markt na de Gouden Week weer openging. De aandelen in Hong Kong stegen in de middagsessie toen de handel werd hervat nadat een tyfoon de markten had gesloten.

Hoewel de cijfers over de Chinese feestdagen bemoedigend waren, bleef het vertrouwen kwetsbaar, aldus Hao Hong, partner en hoofdeconoom bij GROW Investment Group. “Als je een kleiner bedrijf in China bent, heb je het waarschijnlijk nog steeds moeilijk, omdat de risicoaversie van banken het moeilijk maakt om aan het MKB te lenen”, zei hij op Bloomberg Television.

Uit gegevens blijkt dat de inkomsten uit toerisme gedurende de periode op jaarbasis zijn gestegen, maar slechts iets boven het niveau van vóór de coronacrisis uitkwamen, wat erop wijst dat het relatief gematigde consumentenvertrouwen op de economische groei blijft drukken.

De offshore yuan ging hoger nadat de People’s Bank of China de dagelijkse fixatie opnieuw op een hoger niveau had gezet dan de verwachtingen van handelaars.

De Zuid-Koreaanse en Japanse markten zijn vanwege een feestdag gesloten en er vindt geen contante handel in staatsobligaties plaats.

Inflatie zorgen

Stijgende olieprijzen kunnen bijdragen aan de toch al hoge mondiale inflatiedruk, waarbij beleggers nog steeds debatteren over de kansen op een nieuwe rentestijging door de Federal Reserve dit jaar.

“Elke uitbreiding hiervan naar olieproducerende landen, met Saoedi-Arabië voorop, zou de prijs van ruwe olie duurder kunnen maken, met negatieve inflatie-effecten voor het Westen, en zou voor langere tijd hogere tarieven betekenen”, zegt Guillermo Santos, hoofd strategie. bij het Spaanse privatebankingbedrijf iCapital.

De rente op 10-jaars en 30-jaars staatsobligaties kalmeerde vrijdag nadat ze het hoogste punt van 2007 hadden bereikt, bijna respectievelijk 4,9% en 5,1%, terwijl mondiale obligaties voor de vijfde week op rij werden verkocht. Een onverwachte stijging van de aanwervingen in de VS zorgde ervoor dat handelaren in links-swaps een kans van grofweg 50-50 op een renteverhoging in december inschatten.

Uit het Amerikaanse niet-agrarische loonlijstrapport blijkt dat werkgevers het tempo van de aanwervingen hebben versneld, waarbij in september 336.000 banen zijn bijgekomen – meer dan het dubbele van de schattingen van economen. Het werkloosheidspercentage bleef stabiel op 3,8%, zo bleek uit gegevens van het Bureau of Labor Statistics vrijdag.

Source: https://buystocks.co.uk/news/oil-jumps-stocks-drop-on-middle-east-conflict-markets-wrap/