Aandelen stabiel terwijl ogen gericht zijn op olie, Israël en Amerikaanse winsten

De aandelenkoersen in Londen boekten weinig vooruitgang op de open markt van maandag, omdat het vooruitzicht op escalatie in het Midden-Oosten beleggers ertoe aanzette voorzichtig te zijn.

De FTSE 100-index opende 10,37 punten, 0,1%, op 7.609,97. De FTSE 250 steeg met 21,62 punten, 0,1%, naar 17.475,84, en de AIM All-Share steeg met 1,30 punten, 0,2%, naar 690,97.

De Cboe UK 100 steeg met 0,1% naar 759,91, de Cboe UK 250 daalde marginaal naar 15.158,12 en de Cboe Small Companies daalde met 0,1% naar 12.799,04.

Bij Europese aandelen stond de CAC 40 in Parijs marginaal in het groen, terwijl de DAX 40 in Frankfurt in het rood eindigde.

“Nu het aantal bewegende delen toeneemt, zijn investeerders geneigd het zekere voor het onzekere te nemen. De mogelijkheid van escalerend geweld in het Midden-Oosten en de mogelijkheid dat het conflict zich uitbreidt naar de wijdere regio heeft geleid tot een verschuiving ten gunste van van toevluchtsoorden, waarbij de Amerikaanse dollar, staatsobligaties en goud allemaal pieken. Tegelijkertijd is de olieprijs opnieuw gestegen vanwege mogelijke verstoringen van het aanbod”, aldus Richard Hunter van de interactieve investeerder.

Meer dan een miljoen mensen zijn hun huizen in Gaza ontvlucht in scènes van chaos en wanhoop toen Israël de door Hamas geregeerde Gazastrook bombardeerde en maandag doorging met het verzamelen van troepen ter voorbereiding op een regelrechte grondinvasie.

De Amerikaanse president Joe Biden zei in een interview met het CBS-nieuwsprogramma 60 Minutes dat hoewel een invasie en “het uitschakelen van de extremisten” nodig was, elke stap om het gebied te bezetten een “grote vergissing” zou zijn. De VS en Israël bespreken komende week een bezoek aan Biden.

Hamas-aanhanger Iran en de Libanese Hezbollah, die ook wordt gesteund door Teheran, hebben gewaarschuwd dat een invasie met een reactie zou worden beantwoord. “Niemand kan de controle over de situatie en de niet-uitbreiding van de conflicten garanderen” als Israël zijn soldaten naar Gaza stuurt, zei de Iraanse minister van Buitenlandse Zaken Hossein Amir-Abdollahian.

De Israëlische minister van Defensie Yoav Gallant zei dat zijn land “geen belang heeft bij een oorlog in het noorden, we willen de situatie niet laten escaleren”.

“Als Hezbollah de weg van de oorlog kiest, zal het een zeer hoge prijs betalen”, zei hij zondag. “Maar als de situatie zich inhoudt, zullen we de situatie respecteren en de zaken laten zoals ze zijn.”

Het Israëlische leger zei maandag dat het inwoners langs de noordelijke grens met Libanon evacueert te midden van oplopende spanningen.

“Een mogelijke implicatie van Iran in Gaza zou op de middellange termijn een ernstige verstoring van de mondiale olievoorziening tot gevolg hebben. Iran wil niet dat de spanningen oplopen, maar ze zeggen dat ze niet kunnen toekijken als Israël Gaza binnenkomt. Hier… De technische factoren zullen weinig te zeggen hebben als de fundamentele factoren een verdere rally dicteren”, zegt Ipek Ozkardeskaya, senior analist bij Swissquote Bank.

Brent-olie werd begin maandag verhandeld tegen $90,92 per vat, en steeg verder vanaf $89,59 eind vrijdag. In de vroege uren passeerde de koers boven de $91,00. De prijs is vrijdagochtend vroeg scherp gestegen ten opzichte van USD86,62 per vat.

De aandelen in de oliegiganten BP (LONDON: BP) en Shell stegen respectievelijk met 1,1% en 0,9%, wat hielp om de FTSE 100 in het groen te houden, aangezien ze qua marktkapitalisatie tot de grootste componenten van de index behoren.

“Prijsschommelingen in ruwe olie hebben belangrijke gevolgen voor de wereldeconomie: stijgende energieprijzen dreigen de oorlog van de centrale banken tegen de inflatie te ontwrichten en wegen op een toch al slecht ogende wereldeconomie”, vervolgde de Swissquote-analist.

Volgens de FedWatch-tool van CME is de markt er vrijwel zeker van dat de Federal Reserve de rente tijdens haar vergadering over zestien dagen zal handhaven. De mogelijkheid van een stijging met 25 basispunten tijdens de bijeenkomst in december is echter gestegen naar 33%, vergeleken met 24% een week geleden.

Het pond sterling noteerde begin maandag op USD1,2169, hoger dan USD1,2135 bij de slotkoers van de Londense aandelen op vrijdag. De euro werd verhandeld tegen $1,0536, een stijging ten opzichte van $1,0498. Ten opzichte van de yen noteerde de dollar JPY149,68, een lichte stijging ten opzichte van JPY149,66.

Goud noteerde begin maandag op USD1.919,84 per ounce, lager dan USD1.922,99 op vrijdag. De koers is de afgelopen dagen echter sterk gestegen, nu investeerders massaal naar de veilige haven trekken.

In het vroege Britse nieuws werd de groei van de huizenprijzen deze maand getemperd door de doorgaans hogere normen van oktober, zo bleek uit cijfers van Rightmove, hoewel het vastgoedportaal opmerkte dat er enige rust terugkeert op de hypotheekmarkt.

Volgens Rightmove stegen de Britse huizenprijzen in oktober met 0,5% op maandbasis, een lichte versnelling ten opzichte van de stijging van 0,4% in september. De stijging van deze maand is echter aanzienlijk koeler dan de stijging van de huizenprijzen met 1,4%, die gewoonlijk in oktober werd gerealiseerd.

De aandelen in huizenbouwers Taylor Wimpey en Barratt Developments stegen respectievelijk met 0,7% en 0,8%.

Elders in de FTSE 100 hadden de ratings van makelaars enige invloed. Severn Trent steeg 1,0%, nadat Jefferies de nutsaandelen verhoogde van ‘underperform’ naar ‘koop’. Ondertussen verloor Ocado 3,8% toen Barclays de aandelen verlaagde van ‘equalweight’ naar ‘onderwogen’.

In de FTSE 250 daalde het Hipgnosis Songs Fund met 13%.

De investeerder in intellectuele eigendomsrechten in de muzieksector trok een eerder aangekondigd interim-dividend in, waarbij hij uitlegde dat zijn onafhankelijke portefeuilletaxateur zijn verwachtingen voor royaltybetalingen met terugwerkende kracht in de VS “wezenlijk had verlaagd”.

Maandag zei Hipgnosis dat het nu “aanzienlijk lagere betalingen met terugwerkende kracht” van royalty’s voor songwriters verwacht voor de periode 2018 tot 2022. Vanwege het verwachte besluit van de US Copyright Royalty Board voor die periode, is Hipgnosis van plan de opbouw met terugwerkende kracht te verlagen tot USD 9,9. miljoen van de 21,7 miljoen dollar die het eind maart had opgebouwd.

Om naleving van een convenant van haar doorlopende kredietfaciliteit te garanderen, zal Hipgnosis de dividendbetaling intrekken. Het zal ook de royaltykwestie bespreken met zijn kredietverstrekkers.

“Onder voorbehoud van een bevredigende afronding van de gesprekken met kredietverstrekkers, verwacht het bestuur toekomstige dividenden te zullen declareren en uit te keren zoals beoogd”, aldus Hipgnosis.

In Azië sloot de Nikkei 225-index in Tokio maandag 2,0% lager. In China sloot de Shanghai Composite 0,5% lager, terwijl de Hang Seng-index in Hong Kong bij late transacties met 0,9% daalde. De S&P/ASX 200 in Sydney sloot 0,4% lager.

In de VS eindigde Wall Street vrijdag gemengd: de Dow Jones Industrial Average steeg 0,1%, de S&P 500 daalde 0,5% en de Nasdaq Composite daalde 1,2%.

Het winstseizoen in New York gaat deze week door, met dinsdag rapporten van Bank of America, Goldman Sachs, Johnson & Johnson en woensdag volgen Morgan Stanley, Netflix en Tesla.

Terwijl JPMorgan, Citi en Wells Fargo vrijdag een sterke kwartaalwinstgroei rapporteerden, werd dit enigszins overschaduwd door hun sombere vooruitzichten.

Jamie Dimon, voorzitter en CEO van JPMorgan, merkte op: ‘Dit is misschien wel de gevaarlijkste tijd die de wereld in tientallen jaren heeft meegemaakt’, terwijl hij de ‘verreikende gevolgen voor de energie- en voedselmarkten, de wereldhandel en de geopolitieke verhoudingen’ aanhaalde die voortkomen uit het conflict in de Verenigde Staten. Israël en Oekraïne.

De economische kalender begint deze week rustig. Er zijn Britse werkgelegenheidsgegevens op dinsdag, de Chinese economische groei, detailhandelsverkopen en industriële productie, evenals EU-inflatiegegevens op woensdag, en het wekelijkse Amerikaanse werkloosheidsrapport op donderdag.

Source: https://buystocks.co.uk/news/stocks-steady-as-eyes-on-oil-israel-us-earnings/