SoftBank’s Arm streeft naar een waardering van meer dan $52 miljard bij een enorme Amerikaanse beursintroductie

SoftBank Group’s Arm streeft naar een waardering van meer dan $52 miljard in zijn beursintroductie, terwijl de chipontwerper op weg is naar wat waarschijnlijk de grootste beursgang van het jaar zal worden.

SoftBank biedt 95,5 miljoen Amerikaanse aandelen van het in Cambridge, Verenigd Koninkrijk gevestigde bedrijf aan voor $47 tot $51 per stuk en streeft ernaar om maximaal $4,87 miljard op te halen aan de top van het bereik, zo blijkt uit een registratieaanvraag dinsdag.

De recente deal van het Japanse conglomeraat om het belang van 25% in Arm te verwerven dat het nog niet bezat van zijn Vision Fund-eenheid, had de chipontwerper gewaardeerd op $ 64 miljard.

SoftBank zal na sluiting van de aanbieding 90,6% van de gewone aandelen van Arm bezitten, zo staat in een aanvraag.

De terugkeer van Arm naar de publieke markten zal een mijlpaal zijn voor SoftBank, omdat het verschillende grote technologienamen aanspreekt als investeerders in het bedrijf waarvan de ontwerpen meer dan 99% van de smartphones ter wereld aandrijven.

Verwacht wordt dat de notering de IPO-markt wereldwijd zal stimuleren en andere startups ertoe zal aanzetten om verder te gaan met hun aanbod, aangezien het succes van Arm een teken is van de terugkeer van de belangstelling van investeerders voor snelgroeiende technologiebedrijven.

Reuters rapporteerde zaterdag voor het eerst over de voorgestelde prijsvork van SoftBank voor de beursintroductie. Bronnen zeiden ook dat het deze bandbreedte mogelijk vóór de IPO-prijzen zou kunnen verhogen, mocht de vraag van beleggers sterk blijken.

Arm heeft veel van zijn grote klanten aangemeld als investeerders bij zijn beursintroductie, waaronder Apple, Nvidia, Alphabet, Advanced Micro Devices (AMD), Intel en Samsung Electronics.

Het huidige aanbod van SoftBank weerspiegelt een daling van de waardering voor Arm ten opzichte van de Vision Fund-deal van vorige maand, maar de interesse in de beursgang blijft groot, aangewakkerd door de wens van haar klanten om hun commerciële relatie met Arm uit te breiden en ervoor te zorgen dat rivalen geen voorsprong krijgen.

Arm’s klantenbestand omvat ‘s werelds grootste technologiegiganten. Het genereert een groot deel van zijn inkomsten via royalty’s, gebaseerd op de gemiddelde verkoopprijs van de op Arm gebaseerde chip van de klant, of op een vast bedrag per chip.

Voor het jaar eindigend op 31 maart daalde de omzet van Arm tot 2,68 miljard dollar, voornamelijk als gevolg van een terugval in de wereldwijde smartphoneleveringen.

Barclays, Goldman Sachs, JPMorgan Chase en Mizuho Financial Group zijn de hoofdverzekeraars voor het aanbod.

Arm, dat in totaal 28 banken heeft benaderd voor de beursintroductie, heeft niet gekozen voor een traditionele ‘lead left’-bank en zal de honoraria van de underwriters gelijkmatig verdelen over de vier grootste banken.

Arm verwacht op de Nasdaq Global Select Market te handelen onder het symbool “ARM”.

Source: https://buystocks.co.uk/news/softbanks-arm-aims-for-over-52-billion-valuation-in-huge-us-ipo/